Як проходить експірація для інструментів CFD на рахунках Libertex?


Ф'ючерсний контракт - це зобов'язання купити або продати базовий актив у визначений час в майбутньому за ціною, встановленою сьогодні.
У терміналі LibertEx трейдеру надається можливість торгувати з CFD на ф'ючерсні контракти.CFD (contract for difference / контракт на різницю) - це фінансовий інструмент, який дозволяє отримувати прибуток в залежності від коливань ціни базового активу, що лежить в основі контракту, не володіючи самим активом.
Умови торгівлі з CFD на ф'ючерсні контракти:

Комісія за здійснення угоди. Розмір комісії по операціях в CFD на ф'ючерсні контракти можна знайти в специфікації інструментів в групах Індекси, Енергетика, сільгосптоварів і Метали відповідно.
Ф'ючерсні контракти є терміновими. Термін їх обігу на біржі обмежений.

Ф'ючерси мають дату закінчення (експірація), при настанні цієї дати всі угоди в відповідний контракт відкріплюються. Дати експірації ф'ючерсних контрактів можна подивитися в специфікації інструментів на сайті компанії.

При цьому, в момент проведення експірації все відкладені угоди підлягають видаленню.

Важливо: У зв'язку з тим, що в останні дні існування ф'ючерсного контракту по ньому сильно знижується ліквідність, компанія здійснює перехід на найближчі звертаються ф'ючерси заздалегідь до дати закінчення поточного контракту на біржі.

Для того, щоб трейдери мали можливість утримувати довгострокові угоди в CFD на ф'ючерсні контракти, їм надається можливість автоматичної пролонгації угоди.


Процедура пролонгації угоди виглядає наступним чином:

У момент закінчення ф'ючерсного контракту фіксується результат угоди;
Фактично угода закривається за останньою актуальною ціною контракту;
Відбувається технічна зміна «старого» контракту на «новий», який має інші котирування;
Угода прикріплюється до нового контракту зі збереженням суми угоди і значення мультиплікатора. Технічно відбувається нова угода в новий контракт, тому списується комісія за здійснення операції.
При пролонгації (перенесення) контракту розраховується така ціна відкриття угоди, щоб в момент надходження першої актуальною ціни нового контракту був збережений результат, зафіксований до експірації.
Для самостійного розрахунку нової ціни відкриття можна скористатися наступною формулою:

NewOpenRate '=' NewContractPrice '*' LastOpenRate '/' ExpLastPrice 'де,

NewOpenRate - нова ціна відкриття угоди;

NewContractPrice - перша ціна нового контракту після експірації;

LastOpenRate - попередня ціна відкриття угоди;

ExpLastPrice - остання ціна попереднього контракту.